10. Elementos Básicos en Fondos de Inversión

Tomando de referencia a Principal Institucional S.A. de C.V. Fondo de inversión en instrumento de deuda en México, tenemos la siguiente información:

1. Riesgo de Mercado

Escala Homogénea Escala Fitch Volatilidad

1 S1 Extremadamente baja

2 S2 Baja

3 S3 Baja a Moderada

4 S4 Moderada

5 S5 Moderada a Alta

6 S6 Alta

7 S7 Muy Alta

Entendemos como riesgo de mercado a la volatilidad asociada al valor de un activo, ante cambios en las condiciones prevalecientes de mercado.

2. Riesgo de crédito

Administración y Calidad de Activos

Escala Homogénea Escala Fitch Calidad crediticia

AAA AAAf Sobresaliente

AA AAf Alta

A Af Buena

BBB BBBf Aceptable

BB BBf Baja

B Bf Mínima

Entendemos como riesgo de crédito a la capacidad de pago del emisor de deuda (gobierno y/o empresas) a los inversionistas.

3. Rendimiento neto: Es importante conocer que tasa de rendimiento nos da cada fondo de inversión en diferentes periodos de tiempo, para con ello hacer comparativos.

Finalmente, cabe señalar que es importante establecer una conexión entre el riesgo de mercado, riesgo de crédito, inversión a corto, mediano y largo plazo, así como el rendimiento neto, entre otros factores (dado que en este artículo solo se consideran los factores antes mencionados), para decidir qué fondo de inversión es el mejor de acuerdo a nuestra particular necesidad, en la cual podemos incluir nuestra edad. Creemos que, a mayor edad menor debería ser el riesgo en la inversión y a menor edad posiblemente mayor riesgo en la inversión.